El Barça realiza una nueva maniobra financiera: emite bonos por 424 millones para refinanciar la obras del nuevo Camp Nou

El FC Barcelona ha anunciado este viernes que ha cerrado una emisión de bonos por 424 millones de euros con el objetivo de refinanciar una parte significativa de la deuda relacionada con el Espai Barça, el proyecto urbanístico en el que se enmarca el nuevo Spotify Camp Nou y que tiene un coste de 1.450 millones.

Con la colaboración de Goldman Sachs, agente financiero habitual del proyecto, la entidad azulgrana ha reconvertido, "a través de la misma estructura financiera ya existente", un total de 424 millones de euros de deuda utilizada para la construcción del nuevo estadio, que vencía inicialmente en 2028.

El interés medio de la cantidad refinanciada es del 5,19%. Empezará a devolverse en 2033 y se terminará de pagar en 2050, y supone "la refinanciación a largo plazo de más del 40% de la deuda del Espai Barça", según precisa el club.

Una operación que ha sido posible, tal como defiende el FC Barcelona, gracias a la "fuerte demanda" que es capaz de generar entre los inversores financieros, "así como la tendencia positiva en la situación económica" de la entidad, que ha reducido la prima de riesgo "casi a la mitad respecto a la operación inicial emitida en 2023", informa Efe.

En este contexto, se entiende la recalificación de la capacidad crediticia del club, de "estable" a "positiva", que la empresa de valoración financiera Morningstar DBRS hizo pública hace 10 días.

El regreso al nuevo Spotify Camp Nou, previsto para el próximo 10 de agosto para la disputa del Trofeo Joan Gamper, aunque solo con el aproximadamente el 60% de su aforo, es la culminación de un proyecto cuya financiación se cerró en abril de 2023.

Una operación que, según ha recordado el Barça, garantizó "el inicio de las obras de remodelación" del nuevo coliseo azulgrana, "cumpliendo con los criterios aprobados en el referéndum, sin garantía patrimonial por parte del club ni hipoteca del estadio ni coste alguno para los socios".

Esta operación se llevó entonces a cabo con un total de 20 inversores y por un valor de 1.450 millones de euros. Y cuenta con una estructura financiera flexible que contemplaba diferentes tramos a 5, 7, 9, 20 y 24 años, refinanciables y que incluía un período de carencia.

Cabe recordar que el FC Barcelona comenzará a retornar el dinero del Espai Barça una vez finalicen las obras del Spotify Camp Nou, con los ingresos generados por el estadio, que se prevé que sean de aproximadamente 247 millones de euros.